联系我们
المؤشر ، والمعروف أيضًا باسم “مؤشر الأسهم”، هو مقياس لقيمة مجموعة معينة من الشركات، وعادة ما يستخدم لتقييم الأداء الاقتصادي لصناعة أو منطقة أو دولة معينة. إن العقود مقابل الفروقات لا تحتاج إلى امتلاك منتجات مادية، حيث إنها تمكنك من تداول فروق أسعار المنتج. بشكل عام، تعد العقود مقابل الفروقات للمؤشر وسيلة تمكن المستثمرين من تداول المؤشرات دون الحاجة إلى امتلاك الأسهم ذات الصلة أو المؤشر نفسه
عرض منتجات التداول >
إن المؤشرات تمكننا من دراسة أداء قطاعات السوق لتحديد فرص الاستثمار وتقلبات السوق بشكل أفضل. نظراً لأن المؤشر يتتبع العديد من الأسهم المتداولة علناً، يستطيع المتداولين تتبع المؤشر لفهم التغييرات العامة في السوق وصياغة استراتيجيات الاستثمار المقابلة. يمكن تقسيم طرق حساب الأسعار التي يتم استخدامها إلى فئتين
يتم احتساب مؤشر السوق المرجح على أساس القيمة السوقية الإجمالية للشركات المكونة له. وهذا يعني أنه كلما زادت القيمة السوقية للشركة، زاد التأثير على أسعار المؤشر. هذه هي طريقة تجميع المؤشر الأكثر استخدامًا. يعتبر مؤشر FTSE في المملكة المتحدة ومؤشر DAX الألماني مثالين نموذجيين لهذه الطريقة
إن هذا النوع من المؤشرات يعتمد على المتوسط الحسابي لأسعار الأسهم لجميع الشركات التي يتكون منها المؤشر، مما يعني أن حساب المؤشر مرتبط بفترة الأساس وأسعار الأسهم الحالية، ولا علاقة له بالقيمة السوقية. في هذه الحالة، كلما ارتفع سعر سهم من الأسهم المكونة للمؤشر، زاد التأثير على السعر الإجمالي للمؤشر
قم بإلقاء نظرة على أداء السوق الدولي أو أحد قطاعاته وقارن بين عوائد الاستثمار. إن مؤشر الأسهم هو المتوسط المرجح لأسعار الأسهم. كل من مؤشر S&P 500 الأمريكي ، ومؤشر Dow Jones ، ومؤشر Nasdaq هي مؤشرات للأسهم
يرتبط مؤشر الأسهم الأكثر شهرة في العالم إرتباطاً وثيقاً بأداء الأسواق الأخرى. لقد تم تأسيس هذا المؤشر بواسطة شركة نشر تدعى Standard & Poor's ويضم أكبر 500 شركة في الولايات المتحدة
يضم هذا المؤشر أسهم من 30 شركة في تسع صناعات أساسية. الميزة الفريدة للمؤشر هي أنه متوسط مرجح للسعر ، لذلك غالبًا ما يستخدم صعوده وهبوطه كمؤشر على معنويات المخاطرة العالمية
هذا هو المؤشر الأكثر شهرة في الولايات المتحدة لصناعة التكنولوجيا. على الرغم من أنه يشمل أيضًا بعض الصناعات الأخرى، إلا أنه لا يزال يجذب إنتباه المستثمرين من خلال شركات التكنولوجيا مثل Apple و Facebook و Google.
يضم هذا المؤشر بعض الشركات الكبيرة التي ينظمها قانون الشركات في المملكة المتحدة، ولكن لم يتم تأسيس جميع الأسهم المكونة للمؤشر في المملكة المتحدة. يتم احتساب سعر المؤشر في الوقت الفعلي. عندما يفتح السوق، يتم احتساب السعر وتحديثه في ثوان.
هذا المؤشر يتكون من 30 شركة ألمانية تتمتع بأكبر رؤوس أموال سوقية. يعد مؤشر داكس DAX أحد أكثر المؤشرات تداولًا في العالم، وتقلبه اليومي أعلى من المؤشرات الأخرى.
هذا المؤشر هو الأكثر شهرة في بورصة طوكيو، وهو المؤشر الأساسي للأداء اليابان الاقتصادي. من الواضح أن أداء مؤشر نيكاي 225 يرتبط ارتباطاً إيجابياً بسوق الأسهم الأمريكية.
يتكون المؤشر من أكبر 200 شركة في أستراليا. إنه مؤشر مرجح للقيمة السوقية، مما يعني أنه كلما ارتفع إجمالي القيمة السوقية للشركة، زاد التأثير على سعر المؤشر.
هو المؤشر المعياري لسوق الأسهم الفرنسية. يتم استخدام المؤشر على نطاق واسع لتقييم لحالة الإقتصاد لأوروبا بأكملها. يضم المؤشر بعض الشركات المكونة المعروفة، مثل Loreal Group و AXA Group و Michelin.
يتألف هذا المؤشر من 50 شركة رائدة في أوروبا وغالبًا ما يشار إليها باسم "مؤشر داو جونز" في أوروبا. وهو أيضًا مؤشر مرجح للقيمة السوقية، ويتم مراجعة تكوين أسهمه في شهر سبتمبر من كل عام.
أهم المعلومات عن المؤشر هي التغير اليومي (معبرا عنه كنسبة مئوية) وعدد النقاط التي تم تحريكها منذ افتتاح السوق ، وعادة ما يتم توفير هذه المعلومات مع السعر الحالي
خذ مؤشر DAX الألماني كمثال. أنت متفائل بشأن الآفاق الاقتصادية لألمانيا ، لذلك تشتري CFD على مؤشر DAX وتتوقع أن ترفع الشركات الألمانية ذات الصلة سعر المؤشر.
وتجدر الإشارة إلى أن ارتفاع المؤشر في بعض الأحيان لا يرجع إلى النمو الاقتصادي الفعلي ، بل يرجع إلى نزعة المخاطرة في السوق للاحتفاظ بالأصول الخطرة (مثل الأسهم). بطبيعة الحال ، فإن انحراف السعر الناجم عن الرغبة في المخاطرة لن يستمر إلى الأبد ، ومن المرجح أن يتبع ذلك تصحيح السعر. غالبًا ما يقارن المتداولون أداء المؤشرات في مناطق مختلفة لتحديد واستخدام الفرص التجارية المحتملة. بمقارنة مؤشر DAX الألماني ومؤشر S&P 500 الأمريكي ، دعونا نفهم الوضع الفعلي.
يعني أداء S&P 500 قوة الشركة التي يمثلها ، وبالتالي يعتبر مؤشرًا جيدًا لسوق الأسهم الأمريكية. بالمقابل ، على الجانب الآخر من المحيط الأطلسي ، يعكس مؤشر DAX أداء سوق الأسهم الألمانية.
يوضح الرسم البياني أدناه الارتباط القوي بين هذين المؤشرين الرئيسيين. عندما تختلف اتجاهات مؤشر DAX الألماني ومؤشر S&P 500 ، غالبًا ما يُنظر إليه على أنه شذوذ في الأسعار ، وغالبًا ما ينظر المتداولون إلى هذه الظاهرة كفرصة تداول.
يعتمد المؤشر إما على المنطقة أو الصناعة ، وهو مؤشر ممتاز لمعنويات السوق. نظرًا لأن اقتصاديات المناطق المختلفة أصبحت الآن مرتبطة ارتباطًا وثيقًا ، فهناك ارتباط كبير بين المؤشرات المختلفة. بالنسبة للمتداولين الذين يرغبون في تداول المؤشرات ، من الضروري فهم العلاقة بين الأحداث الاقتصادية العالمية وأنماط أسعار المؤشرات الرئيسية. على سبيل المثال ، قد تعرف السعر الحالي لمؤشر DAX الألماني وما إذا كان سعر الافتتاح ينخفض أم لا.
من أجل تقييم الحركة التالية للسوق في ظل ظروف أسعار غير طبيعية ، من المهم فهم الخصائص الفريدة لكل مؤشر والمنطقة والصناعة التي يمثلها.
نوع الشركات
الولايات المتحدة لديها اقتصاد يحركه المستهلكون. ما يقرب من 50 ٪ من الشركات في S&P 500 هي شركات تكنولوجيا المعلومات والشؤون المالية والرعاية الصحية الأمريكية. على العكس من ذلك ، يعتمد الاقتصاد الألماني على الصادرات ، وصناعة التكنولوجيا فيها صغيرة نسبيًا. تمثل الصناعة الكيماوية الألمانية أكبر نسبة من مؤشر داكس.
الفرق بين مؤشر العائد الإجمالي ومؤشر عائد الأسعار
الميزة النموذجية لمؤشر العائد الإجمالي هي أن جميع أرباح الأسهم تستخدم لإعادة الاستثمار ، لأنها تقيس قوة الشركات المكونة لها. مؤشر DAX الألماني هو مؤشر عائد إجمالي نموذجي. على العكس من ذلك ، فإن S&P 500 هو مؤشر لعائد الأسعار ، مما يعني أن أرباح الأسهم ليست مدرجة في حساب العوائد. لذلك ، يميل مؤشر DAX إلى الارتفاع أكثر من مؤشر العائد غير الإجمالي مثل S&P 500.
عندما تتباين أسعار المؤشرات ، من المهم مراعاة العوامل المذكورة أعلاه قبل اتخاذ قرار بشأن قرار التداول التالي. تداول المؤشرات من خلال العقود مقابل الفروقات هو أكثر طرق تداول المؤشرات شيوعًا. تسمح منتجات مؤشر CFD للمتداولين بالاستفادة من ارتفاع الأسعار أو هبوطها. إذا ارتفع السعر ، يمكن لمركزك الطويل (الشراء) أن يحقق ربحًا ؛ إذا انخفض السعر ، يمكن لمركزك القصير (بيع) أن يحقق ربحًا.
هو إلتزام بشراء أصل محدد بسعر محدد في تاريخ متفق عليه.
تسمح العقود مقابل الفروقات للأفراد بوضع أوامر الشراء والبيع على المكشوف بناءً على توقعاتهم حول إرتفاع أو إنخفاض قيمة المؤشر.
إن تنفيذ أمر "شراء" يعني أنك تعتقد أن قيمة الأداة المالية سوف ترتفع. إذا ارتفعت قيمة الأداة كما هو متوقع، يمكنك إغلاق الصفقة لتحقيق ربح، ويكون دخل الاستثمار هو الفرق بين سعري الشراء والإغلاق. من ناحية أخرى، إذا أغلقت الصفقة بسعر أقل من "سعر الشراء" ، فإن خسارتك هي الفرق بين سعر"الشراء" وسعر الإغلاق.
إن تنفيذ أمر "بيع" يعني أنك تعتقد أن قيمة الأداة المالية سوف تنخفض. إذا انخفضت قيمة الأداة كما هو متوقع، يمكنك إغلاق الصفقة لتحقيق ربح، ويكون دخل الاستثمار هو الفرق بين أسعار البيع والإغلاق. على النقيض، إذا أغلقت الصفقة بسعر أعلى من "سعر البيع" ، فإن خسارتك هي الفرق بين "سعر البيع" وسعر الإغلاق.
